|
 回應本話題
 回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/14 上午 10:37:47
第 2983 篇回應
|
|
要看數據的大大，
不一樣靶點，有不一樣的競爭力。
ASLAN004同级最優。
：天命10141925 發表時間:2020/7/3 下午 01:02:00第 2837 篇回應
作用在IL13配體B、C键，的二期臨床數據
Lebrikizumab IGA,0/1和對照比
约3:1
Lebrikizumab 2b 中-重度AD 臨床的指標(2019/3月公布)
(一).250 mg Q2W(兩週一針)
EASI-50 81.0%***
EASI-75 60.6%***
EASI-90 44.0%***
IGA0/1 44.6%**
(二).250 mg Q4W(四週一針)
EASI-50 77.0%**
EASI-75 56.1%**
EASI-90 36.1%**
IGA0/1 33.7%*
(三)對照組Placebo
EASI-50 45.8%
EASI-75 24.3%
EASI-90 11.4%
IGA0/1 15.3%
回覆本文 回上市櫃討論區1頁
會員：天命10141925 發表時間:2020/7/3 下午 12:41:28第 2836 篇回應
台醣大，
LEO的tralokinumab 三期臨床指標
IGA，0/1，和對照组比大约2:1
而Dupilumab 三期同指標3.8/4.5:1,
可見如公司所說，作用在IL13的配體A、D鏈不如IL4受體。
難怪LEO，急找合一FB825授權，來補差異。
總之tralokinumab不是Dupilumab的對手。
Significantly greater IGA 0/1 and EASI 75 response rates at week 16 were observed with tralokinumab with and without topical corticosteroids, when compared with placebo. In ECZTRA 1, 15.8% of patients taking tralokinumab had an IGA 0/1, compared with 7.1% on placebo (P = .002), and 25.0% had an EASI 75 versus 12.7% with placebo (P < .001). In ECZTRA 2, the IGA 0/1 proportion was 22.2% versus 10.9% (P < .001), and EASI 75 proportion was 33.2% versus 11.4% (P < .001). For ECZTRA 3, the respective proportions were 38.9% versus 26.2% (P = .015) for IGA 0/1 and 68.0% versus 36.7% (P < .001) for EASI 75.
For the ECZTRA 1 and 2 trials, a sensitivity analysis of nonresponders demonstrated superior outcomes among those on active therapy even in this group. Specifically, the proportion with an IGA 0/1 was 19.1% with active therapy versus 8.1% with placebo (P < .001) in ECZTRA 1 and 24.0% versus 12.4% (P < .001) in ECZTRA 2. For EASI 75, the respective proportions were 33.4% versus 17.3% (P< .01) and 37.9% versus 16.4% (P < .01).
Following the maintenance treatment period, the use of tralokinumab with and without topical corticosteroids successfully preserved IGA 0/1 and EASI 75. At 52 weeks, among responders who received tralokinumab every 2 weeks during maintenance, 51.3% had an IGA 0/1 and 59.6% had an EASI 75 in ECZTRA 1. For ECZTRA 2, the respective values were 59.3% and 55.8%. At week 32 in ECZTRA 3, 89.6% of responders receiving tralokinumab every 2 weeks during maintenance had an IGA 0/1 and 92.5% EASI 75. These response rates were only significantly greater than pla |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/14 上午 10:31:18
第 2982 篇回應
|
|
：台醣10138776 發表時間:2020/7/3 下午 12:23:27第 2835 篇回應
年報48頁說明的很清楚
幾個競爭優勢
ASLAN004
我們認為 ASLAN004 具備成為同級最佳療法之潛力:
• 經證實的機轉，療效可望比具選擇性的 IL-13 和 IL-4 抑制劑佳。具選擇性的 IL-13 和 IL-4 抑制
劑，如 lebrikizumab 與 tralokinumab，對過敏性發炎的療效有限。我們認為能同時阻斷 IL-4 與 IL13 訊號傳遞的藥物具備的療效較佳。Dupilumab 同時阻斷 IL-4 與 IL-13 訊號傳遞，經證實對中度
至重度異位性皮膚炎具有療效。ASLAN004 鎖定的作用機轉與 dupilumab 相似，也同時透過二型
受體阻斷 IL-4 與 IL-13 的訊號傳遞。
• 另外用藥頻率可望較低，產生療效時間較快 （請參考年報48頁）
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/14 上午 10:22:44
第 2981 篇回應
|
|
2020年元月禮來併Dermira的折现價，已達29億美元。
同樣ASLAN004 2022年同2b AD臨床做完，被併購40億美元，刚好而已，亞狮康分25億美元折現值/CSL抱回15億美元。
亞獅保有哮喘/肺部COPD兩大適應症成功機會。
LebriKiulmab的三期哮喘，2017年解盲失敗。
肺C0PD亦失敗。
員：天命10141925 發表時間:2020/7/13 下午 12:20:53第 2960 篇回應
-國際授權---補充
1.2017/08/08 (2019/10 三期臨床開始)
Dermira向羅氏ROCHE ,購買 Lebrikizumab全球AD開發權前金8000萬美元，2018年再支付5500萬美元。
啟動第一個3期之前支付4000萬美元，在某些地區取得藥證和首次商業銷售具有里程碑意義時支付2.1億美元，除間質性肺病以外的適應症的淨銷售額達某些價值最高達到10.25億美元,合計約14億美元,加銷售分潤<= 10%.
隱含28億美元最高銷售額.
2.2020/01 禮來併購Dermira 公司
11億美元現金+ 支付羅氏ROCHE Lebrikizumab全球AD開發權,商業銷售具有里程碑意義時支付2.1億美元，除間質性肺病以外的適應症的淨銷售額達某些價值最高達到10.25億美元,合計約12.35億美元,加銷售分潤<= 10%.
折現值估 11億美元+18億美元=29億美元,
禮來併的好!
現在來併可能要多付10億美元.
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：台醣10138776 |
發表時間:2020/7/14 上午 10:18:41
第 2980 篇回應
|
|
量是價的先行指標，今天又出量，不知被何方神聖買走，應該不是小散戶所為。
因為小散戶已經買了只是等待轉換成那斯達克ASLN ADR 而已。
推測今年十月就可轉換完成，6-12個月是轉換期限，公告後6-12月內要轉換完成，這與三倍劵一樣年底有效，可是先去領的先享受。
以上分享 僅供參考
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/14 上午 10:01:20
第 2979 篇回應
|
|
股價在反應未來看得到的現金被併購價值。
其他的都是小事。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/14 上午 09:55:03
第 2978 篇回應
|
|
亞獅市值不到 1億美元。
合x市值38億美元。
未來潛在最高營收比多2.5倍
ASLAN004 50e美
FB×××十ON××× 20e美 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/14 上午 09:47:04
第 2977 篇回應
|
|
未來若公司允許，可永遠持股台灣亞獅直到被併購，且随時可換ADR。
很多大戶不會想换ADR。
還要被台灣政府課海外所得税20%。超過600多萬獲利時。
那台灣2022年前的未上市場交易會一直存在。
大户們可向公司建議，延長交換ADR時間到2022年底。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/14 上午 09:38:50
第 2976 篇回應
|
|
要抱得住超過合x最高15倍投報率，等待併購發生，一日ADR到顶的行情。
须做足基本面功課！
產品市場的擴張能量/競爭力/授權行情/…… |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：帥偉10144972 |
發表時間:2020/7/14 上午 09:10:19
第 2975 篇回應
|
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/14 上午 08:59:56
第 2974 篇回應
|
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/14 上午 08:52:28
第 2973 篇回應
|
|
請問版上會人高於ADR的價格去買入6497嗎 ? 板上的大大們你們會買嗎？我相信不會 !
如果不會就不要一直鼓吹 台灣亞獅康會高於ADR這個論點 用說的比較容易 自己做卻很難 ! |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/14 上午 07:37:00
第 2972 篇回應
|
|
百年難見！
ASLAN004投資價值。
2000%-4000%倍投報率
現在起到2022年,隨時可能發生。
親自確認價值投資者！
魔來殺魔！
持股只會增加，不會減少！
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：台醣10138776 |
發表時間:2020/7/14 上午 12:09:28
第 2971 篇回應
|
|
認同天命大2969篇分享
看起來台股有機會超過美股ADR，當超過越多，美股ADR會被看好ASLAN004異位性皮膚炎未來潛力的投資人搶買。
以上分享 僅供參考 要學習獨立思考，投資是否獲利運氣佔比最多。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 下午 11:45:25
第 2970 篇回應
|
|
资訊不對稱價值
美、台股市尚未反應
1.亞狮與CSL共同開發ASLAN004到1a臨床完成的利益。
2019/05/31已經國際授權，亞獅所得利益估折现值10億美元。另CSL亦得10億美元的潛在利益，共20億美元。
簽约基礎，參考國際同级合約，估最高销售30億美元。
(當時Dupilumab 市場認同未來最高可销50億美元)
2.2020/7/12
因Dupilumab 市場認同高銷售額提升到110億美元。
ASLAN004隨市場擴大，未來新國際授權值依據
最高銷售估可達50億美元
可能的授權合约條件:
授權金25億美元+销售分潤
(折現值40億美元。亞狮可分21億美元+2b臨床價值4億美元
CSL可分15億美元)
目前國際授權，
2017年8月，同MoA的lb做完
授權金已到14億美元+销售分潤
2019年/05月
亞狮的隐含授權
授權金15.6億美元+銷售分潤
基本面大於一切價值。2022年必反應。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 下午 11:30:45
第 2969 篇回應
|
|
若
8月15日前每天漲停
台灣大户買不到，當然會去買ADR。
由台灣股價帶動ADR。
因為長投，任何8月15日前買的股價，皆比合x便宜數倍。
且被併購的價值21億美元，任3倍於每天漲停到15日的7億美元。
下市後有一年的時間，有台灣未上市市埸價。
無漲跌幅限制。
比價效應。
资訊不對稱價值。
漲到10億美元，估計大股東设人會賣。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 下午 11:00:35
第 2968 篇回應
|
|
去年6月4日公告 ASLAN004 1A 結果，很重要。
這是基本面，MOA的前期驗証。
1a 証明 ASLAN004 可完全抑制 下游介質 pSTAT6 。
——IV 10mg/kg 可完全抑制29天以上
—— 1mg/L即可完全抑制
—— 特別值得注意的是，試驗數據指出ASLAN004完全抑制受器訊號傳遞所需的最低濃度
(trough level)比現有治療方式所需的濃度低，濃度差距超過一個數量級。
1b每週一針 x8週 的劑量就是在測完全抑制下的各指標療效。
極大平均EASI降幅、
EASI-50 有反應者比率、
EASI-75 二期臨床的主要指標、
EASI-90 /IGA 0/1 在16週的臨床才能有最大反應、
安全性、耐受性
——————————————————————————————————————-
本資料由 (上櫃公司) 亞獅康-KY 公司提供
序號 1 發言日期 108/06/04 發言時間 19:35:48
發言人 傅勇 發言人職稱 董事長暨執行長 發言人電話 0227583333
主旨
亞獅康-KY宣布完成ASLAN004異位性皮膚炎一期臨床試驗
符合條款 第 53 款 事實發生日 108/06/04
說明
1.事實發生日:108/06/04
2.公司名稱:亞獅康股份有限公司
3.與公司關係(請輸入本公司或子公司):本公司
4.相互持股比例:不適用
5.發生緣由:
亞獅康順利完成ASLAN004單一劑量遞增試驗(SAD) 並公布ASLAN004以皮下注射給藥
方式之第二部分試驗數據。此試驗針對健康受試者進行同級首見治療性抗體
ASLAN004之藥物測試，單一劑量遞增試驗之最後結果顯示ASLAN004耐受性良好，
可完全抑制下游介質，用藥頻率可望為每月一次。
亞獅康-KY於2019年3月公布第一部分試驗ASLAN004以靜脈注射方式給藥之數據結果。
第二部分試驗數據顯示ASLAN004以皮下注射給藥在所有劑量下皆展現良好耐受性，
並無出現任何嚴重不良事件而導致治療中斷的情況發生，僅有一名受試者出現
輕微注射部位搔癢，但症狀在24小時內即解除。針對下游介質所進行之分析顯示，
在給藥的一小時內，包括在過敏性發炎反應中扮演重要角色之介質
“磷酸化STAT6 (pSTAT6)”即受到完全抑制，且一藥物動力曲線圖
(pharmacokinetic profile)顯示ASLAN004的給藥頻率可望為每月一次。
特別值得注意的是，試驗數據指出ASLAN004完全抑制受器訊號傳遞所需的最低濃度
(trough level)比現有治療方式所需的濃度低，濃度差距超過一個數量級。
這項數據在亞獅康-KY於2019年5月31日宣布與CSL修訂合約取得ASLAN004全球研發、
製造與商品化權利後公布，亞獅康-KY下一步將於2019年下半年啟動針對中度至重度
異位性皮膚炎患者之多劑量遞增試驗。
6.因應措施:無
7.其他應敘明事項:
一、研發新藥名稱或代號：ASLAN004
二、用途：ASLAN004為全人源單株抗體，鎖定IL-13受體α1次單位 (IL-13Rα1)。
ASLAN004預計適用於異位性皮膚炎與氣喘。
ASLAN004臨床試驗之參與者為自願參加之健康受試者。
三、預計進行之所有研發階段：第一期、第二期、第三期臨床試驗、新藥查驗登記
四、目前進行中之研發階段：
(一)、提出申請／通過核准／不通過核准／各期人體臨床試驗(含期中分析)結果／
發生其他影響新藥研發之重大事件：第一期單一劑量遞增臨床試驗完成
(二)、未通過目的事業主管機關許可、各期人體臨床試驗(含期中分析)結果未達統計
上顯著意義或發生其他影響新藥研發之重大事件者，公司所面臨之風險及因應措施：
不適用。
(三)、已通過目的事業主管機關許可、各期人體臨床試驗(含期中分析)結果達統計上
顯著意義或發生其他影響新藥研發之重大事件者，未來經營方向：將試驗推進至
中重度異位性皮膚炎病患之多劑量遞增試驗 (Multiple Ascending Dose study)。
(四)、已投入之研發費用：基於商業機密與保密協定不予揭露。
五、將再進行之下一階段研發：
(一)、預計完成時間：預計於2019年下半年展開多劑量遞增試驗。
(二)、預計應負擔之義務：將於2019年下半年啟動針對中重度異位性皮膚炎之多劑量
遞增試驗 (Multiple Ascending Dose study)。
六、市場現況：
重度異位性皮膚炎的市場現況
異位性皮膚炎(AD)是最常見的皮膚疾病，全球超過2億名病患深受此疾病的困擾1，
異位性皮膚炎的特點為皮膚紅腫、持續搔癢，並可能嚴重影響病患生活品質。
在美國，約有7.3%的成年人罹患此疾病2，全球異位性皮膚炎市場預計將於2025年達到
148億美元3。異位性皮膚炎現有治療方式有限，而控制病情對大多數病患來說都
極具挑戰。
七、其他應敘明事項:
(1) 新藥開發時程長、投入經費高且未保證一定能成功，此等可能使投資面臨風險，
投資人應審慎判斷謹慎投資。
(2)詳細內容請詳公司官網發布之新聞稿。
1 Nutten, S. 2015. Atopic dermatitis: global epidemiology and risk factors
2 Atopic Dermatitis in America, accessed 17 October 2018
3 Decision Resources, 2017 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/13 下午 10:57:13
第 2967 篇回應
|
|
台灣亞獅康在怎麼強絕對不會超過ADR的價格 不信的話這兩天你們就可以看到 之前有台灣亞獅康超過ADR的價格是因為解盲失敗ADR暴跌所產生的效應 要下市的股票且可能會轉換到ADR的價格 絕對不會有人高於ADR的價格去買入的 板上的大大們你們會買嗎？我相信不會 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：台醣10138776 |
發表時間:2020/7/13 下午 10:52:17
第 2966 篇回應
|
|
天命大
這個是針對台股就技術線型的思考方向, 授權比價那是要看那斯達克 ASLN ADR 的價格 ( 沒有漲跌幅限制 )
6497 在底部出現第一根月線長紅棒 ! |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 下午 10:29:10
第 2965 篇回應
|
|
台醣大，
合一漲10多倍，技術面好像𣎴容易分析？
比價效應
同MOA的授權行情
同MOA未來銷售髙點金額/股價市值
比較容易 顕現ASLAN004 的潛在價值。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：台醣10138776 |
發表時間:2020/7/13 下午 09:59:52
第 2964 篇回應
|
|
我不技術分析派,不過在投資資訊發達的年代或多或少投資人都會看到一些技術分析的基本常識
以下是個人看到的6497 技術線型 (以下除基本面外 另外提供思考的方向, 沒有定論 ? 自行判斷 )
詳細請參考奇摩股市 技術線型 日 周月 線圖
1 底部出量
2 日線 周線 月線 季線 半年線 全部翻揚向上 今天一舉突破年線 ( 年線還未翻揚)
3 月KD 還在低檔
4 月成交量到今天 5044 張,本月底或未來月成交量成交量會不會逐步放大並大於以下超過10000張的月量
以下是超過10000張的月成交量 其他月成交量都不大
2019年11月月成交量12608張
2019年8月成交量 10413 張
2019年3月月成交量21419張
2018年6月月成交量13769張
2019年5月月成交量17406張
2018年4月月成交量45473張
2018年3月月成交量15119張
5 從64元高點下來本月是第27個月, 依據費波南希系數 下一個變盤月是哪一月 ?
6 從最高點到最低點 假設弱勢反彈0.382 會到多少 ? 強勢反彈0.618 會到多少 ?
詳細請參考奇摩股市 技術線型 月線圖 自行判斷 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 下午 07:12:21
第 2963 篇回應
|
|
新聞稿
亞獅康-KY 公布 2020 年第二季財務業績及更新公司近況
2020 年 7 月 13 日，新加坡 – 聚焦於臨床階段腫瘤及免疫學之臨床階段生物製藥公司亞獅康-KY (NASDAQ:ASLN,
TPEx:6497)今日公佈截至 2020 年 6 月 30 日之季度財務報告，以及最新臨床研發進度。
亞獅康-KY 執行長傅勇博士表示:「隨著新加坡逐漸解除因應新型冠狀病毒(COVID-19)之禁令，我們預計將於 8 月初恢復 ASLAN004 多劑量遞增藥物試驗(MAD)之招募。因 COVID-19 持續影響造成受試者延遲招募，我們預 計在 2020 年第四季分享更多的試驗數據。我們也持續積極準備在澳洲和美國增設臨床試驗地點， 以加速受 試者招募，這樣的計畫將有利於我們在 2021 年展開異位性皮膚炎全球性第 2b 期臨床試驗。」
2020 年第二季和近期業務亮點 臨床研究發展
ASLAN004
• 鑒於新加坡政府頒布防堵 COVID-19 擴散之相關禁令，亞獅康-KY 於 2020 年 4 月短暫暫停 ASLAN004 針對中度至重度異位性皮膚炎進行的隨機、雙盲、安慰劑對照的多劑量遞增藥物試驗(MAD)之招募。
• 為加速招募受試者，亞獅康-KY 已完成澳洲與美國多處臨床試驗地點之確認，預計可於第三季加入多 劑量遞增藥物試驗(MAD)。
• 於澳洲新增之臨床試驗地點已提交臨床試驗申請，並已進入當地審理程序中以啟動多劑量遞增藥物試 驗(MAD)於澳洲之招募。
• 預計於本月底準備向美國食品藥物管理局(FDA)提出 ASLAN004 新藥研究申請。 Varlitinib
• 兩則關於 Varlitinib 試驗結果重點摘要於美國臨床腫瘤學會(ASCO)虛擬會議上發表。 ASLAN004 預計達成之里程碑
• 預計於 2020 年第四季取得三個劑量族群共計 24 名病患的期中解盲數據，並展開額外 18 位病患的療 效擴增族群試驗。
• 2021 年上半年完成全部針對中度至重度異位性皮膚炎患者之多劑量遞增藥物試驗(MAD)。
• 2021 年啟動 ASLAN004 針對異位性皮膚炎的第 2b 期研究。
2020 年第二季財務亮點
• 2020 年第二季營運活動所用現金為 300 萬美元，2019 年同期為 650 萬美元。
• 2020 年第二季研發費用為 190 萬美元，2019 年同期為 530 萬美元。今年研發費用減少原因為與
Varlitinib 相關的臨床試驗已陸續結案完成故相關製造費用下降。
• 2020 年第二季管理費用為 180 萬美元，2019 年同期為 190 萬美元。 今年管理費用減少原因為先前的
公司內部架構重整之貢獻、使員工人數以及人事成本下降。
• 2020 年第二季淨損為 400 萬美元，2019 年同期淨損為 790 萬美元。
• 截至 2020 年 6 月 30 日，現金、約當現金和短期投資總額為 1,380 萬美元 ，去年截至 2019 年 12 月 31 日為 2,220 萬美元。2020 年第二季在外流通股份之加權平均股數為 1.9 億股，而 2019 年同期為 1.602 億股。每單位美國存託憑證表彰亞獅康-KY 普通股 5 股。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 下午 02:39:26
第 2962 篇回應
|
|
MOA重要！
MOA很重要！
MOA就是新藥的生命！
Dupilumab 與 紅血球上IL4介白素4號的受器結合，阻斷與紅血球上IL13受器之間訊號傳遞。這樣將賣110億美元。
ASLAN004 與 紅血球上IL13介白素13號的受器IL-13Rα1結合，阻斷與紅血球上IL4受器IL-4Rα之間訊號傳遞。這樣估賣50億美元。
Tralokinumab 與IL13 的配體AD鏈結合，阻斷IL13/IL4的訊息傳遞，市場估16億美元。（三期臨床已過関）
Lerikizumab 與IL13的配體BC鏈结合，阻斷IL13/IL4 的訊息傳遞、依授權合約估有28億美元銷售（已開始三期。）
兩藥預估有接近預後指標療效.
証據
1. ASLAN004 1a臨床: 1mg/𠃊就可完全抑制，下游介質pSTAT6，是同級藥物一個數量級（10倍）之差異:一一2019年5月31日公布
2.ASLAN004 lb臨床: 200mg/每週一針，4-6 週 ，3/3 ，達平均降幅EASI71%，——-2019/12/3 公布
和Dupiumab 2a 臨床，300mg/每週一針 第5週，平均降幅EASI67%, 相當。—-2019/05/31公布
3. ASLAN004 binds more strongly to receptor than dupilumab relative to its respective ligand
解離細數二藥差20倍用藥少的可能原因。
ir.aslanpharma.com/static-files/ab9d6aa1-435d-41fc-af67-5b03c4b36409
p.15
要看的懂，想的透，基本MOA，不同靶點的差異。
ASLAN004 有接近同MOA 的DUPILUMAB 的預後療效，藥証十拿十穩。
各位大大，何必執著在看數據？
2b數據，在2022年才看的到，真的可能未做完2b就已被併購。
1b數據，知道ASLAN004是Dupilumab 10倍數量級差異，
已有3位平均降71%的實績，年底看另外3位，有多大意義？
深思！深思！深思！
ASLAN004 2019/05/31 授權，符合國際市場。各1a數據＋1b 數據，且符合同MOA級最優。
亞獅目前股價市值不到0.6億美元。
到8月20日前，最高漲𣎴超過7.5億美元的市值。
合x 今天還有43億美元的市值。（FBxx／ONxxx兩藥折現值13.33億美元）挑戰20億美元銷售高點，
亞獅便宜到爆。
比價效應
比價效應
比價效應
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 下午 12:41:07
第 2961 篇回應
|
|
DUPILUMAB 累計銷售43億美元（至2020年Q1)
18萬人年用過。
110億美元/年，只要約46萬人年使用就達標。
美國 中一重度AD患者接近1000萬人。市場滲透率不到5%。
ASLAN004 若採4週一針x200mg =800mg vs dupilumab 2700mg (16週)成功，
可大幅擴展市場滲透率。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 下午 12:20:53
第 2960 篇回應
|
|
-國際授權---補充
1.2017/08/08 (2019/10 三期臨床開始)
Dermira向羅氏ROCHE ,購買 Lebrikizumab全球AD開發權前金8000萬美元，2018年再支付5500萬美元。
啟動第一個3期之前支付4000萬美元，在某些地區取得藥證和首次商業銷售具有里程碑意義時支付2.1億美元，除間質性肺病以外的適應症的淨銷售額達某些價值最高達到10.25億美元,合計約14億美元,加銷售分潤<= 10%.
隱含28億美元最高銷售額.
2.2020/01 禮來併購Dermira 公司
11億美元現金+ 支付羅氏ROCHE Lebrikizumab全球AD開發權,商業銷售具有里程碑意義時支付2.1億美元，除間質性肺病以外的適應症的淨銷售額達某些價值最高達到10.25億美元,合計約12.35億美元,加銷售分潤<= 10%.
折現值估 11億美元+18億美元=29億美元,
禮來併的好!
現在來併可能要多付10億美元.
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 下午 12:04:33
第 2959 篇回應
|
|
請各位大大要深人研究基本面
這種市場大爆發的AD 標靶新藥
dupilumab龍頭目前唯一,
第二個去年底通過三期LEO的Tralokinumab,不是對手
.
所以市場給予REGN dupilumab 認同110億美元銷售高點近6個月300億美元漲幅.
ASLAN004 針劑量是 dupilumab 60%/無dupilumab 結膜炎副作用.
國際授權合約
2017/08/08做完 1b/AD ,Lerikizumab ,隱含銷售金額已達28億美元
2019/05/31 1a ASLAN004 ,隱含銷售金額已達30億美元
2020年7月,隨dupilumab 銷售高點預測上調110億美元,(由原先50億美元),已被美國股市接受
以上皆是真實
目前估ASLAN004 銷售高點50億美金已很保守.
一宣佈併購,當日ADR馬上反應十足.
無法如台灣股市去購差價.
建議大大們自己好好研究.
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 11:35:07
第 2958 篇回應
|
|
合一淨值17元
市價漲到最高476元
新藥公司在看淨值?
台灣法規加油! |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/13 上午 11:32:40
第 2957 篇回應
|
|
這個版之前某些大大也是把ASLAN001 捧上天 結果還是解盲失敗 ! 現在還一直鼓催ALANS004未來價值有幾十億美金 !
個人認為還是低調一點 ! 官方數據尚未正式公布自己這樣分析真的很誇大 !
合一的例子 公開數據買入還有6倍以上的獲利
合一公開數據之後 當時50~60都可以進場買入 現在漲到300多
所以還是等公開數據來買進 風險性會比較低 ! 不然萬一又像 001一樣 真的就血本無歸了 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 11:04:35
第 2956 篇回應
|
|
來自资訊不對稱價值
為何4月15日前31.5元合一,大家不懂得買?
大股東富**一直增加持股?
來自资訊不對稱價值
美、台股市尚未反應
1.亞狮與CSL共同開發ASLAN004到1a臨床完成的利益。
2019/05/31已經國際授權，亞獅所得利益估折现值10億美元。另CSL亦得10億美元的潛在利益，共20億美元。
簽约基礎，參考國際同级合約，估最高销售30億美元。
(當時Dupilumab 市場認同未來最高可销50億美元)
2.2020/7/12
因Dupilumab 市場認同高銷售額提升到110億美元。
ASLAN004隨市場擴大，未來新國際授權值依據
最高銷售估可達50億美元
授權金25億美元+销售分潤
折現值40億美元。
亞狮可分21億美元+2b臨床價值4億美元
CSL可分15億美元
3.美/台，市場
目前僅僅估2b臨床價值4億美元來看亞獅。
不曾估上述2大價值
ASLAN004 1a臨床價值20億美元折現值，亞狮和CSL均分10億美元谮在利益
亞狮買断ASLAN004後，市場擴充利益11億美元折现值。
finance.yahoo.com/news/merck-buy-arqule-2-7b-144202149.html
Merck to Buy ArQule for $2.7B to Boost Cancer Portfolio
Zacks Equity Research
Merck (MRK) offers to acquire ArQule for a deal value of $2.7 billion. The transaction will add ArQule’s lead investigational candidate ARQ 531 to Merck’s oncology portfolio.
December 10, 2019
默克Merck (MRK)去年底 27億美元併購ArQule.
因為ArQule.做一個ARQ 531 11人1b 臨床 血癌 二線臨床
ORR=10/11=90% (記憶中)
不用做完三期
ASLAN004 MOA IL4/13 訊號阻斷, 已三藥驗證過關,
十拿十穩藥証.同級最優,已有用藥量數據公開
因此2019/05/31 亞獅才快簽下,全球商業化合約
懂基本面者會解讀數據.
ASLAN004 1a/AD ,做完,
已經國際授權過一次.
符合同級授權行情:
2017/08/08 (2019/10 三期臨床開始)
Dermira向羅氏ROCHE ,購買 Lebrikizumab全球AD開發權前金8000萬美元，2018年再支付5500萬美元。
啟動第一個3期之前支付4000萬美元，在某些地區取得藥證和首次商業銷售具有里程碑意義時支付2.1億美元，除間質性肺病以外的適應症的淨銷售額達某些價值最高達到10.25億美元,合計約14億美元,加銷售分潤<= 10%.
隱含28億美元最高銷售額.)
你們還在等 2022年 2b數據?
ASLAN004 隨時會授權,可能等不到2022年 2b數據?
要等年底要公佈數據?
200mg 組去年底己公布3人
到年底再加3人
意義多大?
400mg/600mg 組指標預估接近200mg組,
因為200mg/每週一針,已過量.
ASLAN004平均降幅ESAI 71% (4-6週) ,
已和dupilumab 300mg/每週一針,第5週均降幅ESAI 67% 相當.
未來主力 :
ASLAN004 200mg/每二週一針 vs dupilumab 300mg/每二週一針
200mg/四週一針,備用.
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/13 上午 10:49:01
第 2955 篇回應
|
|
亞獅糠之前兩案例給投資者信心極差 解忙失敗+淨值為負值 .. 不然你以為個位數股價是怎麼來的 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 10:28:08
第 2954 篇回應
|
|
不同分子
不同標靶
不同市場
不同競爭環境
ASLAN004 如何比ASLAN001 ? |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/13 上午 10:20:20
第 2953 篇回應
|
|
天命大
你說的我相信那些潛在的投資者都研究很徹底 ! 但是因為亞獅康 胃癌 + 膽道癌 接連失敗 導致股價重挫 市場信心不佳
所以基本上這些投資者都會很小心 ! 基本上沒有數據他們就是按兵不動 ... |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 09:36:30
第 2952 篇回應
|
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 09:23:20
第 2951 篇回應
|
|
長投看這裡!
资訊不對稱價值
美、台股市尚未反應
1.亞狮與CSL共同開發ASLAN004到1a臨床完成的利益。
2019/05/31已經國際授權，亞獅所得利益估折现值10億美元。另CSL亦得10億美元的潛在利益，共20億美元。
簽约基礎，參考國際同级合約，估最高销售30億美元。
(當時Dupilumab 市場認同未來最高可销50億美元)
2.2020/7/12
因Dupilumab 市場認同高銷售額提升到110億美元。
ASLAN004隨市場擴大，未來新國際授權值依據
最高銷售估可達50億美元
授權金25億美元+销售分潤
折現值40億美元。
亞狮可分21億美元+2b臨床價值4億美元
CSL可分15億美元
3.美/台，市場
目前僅僅估2b臨床價值4億美元來看亞獅。
不曾估上述2大價值
ASLAN004 1a臨床價值20億美元折現值，亞狮和CSL均分10億美元谮在利益
亞狮買断ASLAN004後，市場擴充利益11億美元折现值。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/13 上午 09:08:30
第 2950 篇回應
|
|
今天還是很多勇者跳入 ! 第一盤就爆量將近400張 買盤只有1百多張 ! 待會10點 岌岌可危 !
這種連續漲停的股票最怕就是打開 一打開就是往下宣洩 .... 10點便知分曉 !
總歸一句 長投不要管6497 關心ASLN就好 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 08:14:50
第 2949 篇回應
|
|
www.cth.org.tw/public/medi_news/cb87bfbe9f133041922840a3d5f65b54.pdf
喜瑞樂® 凍晶注射劑150 毫克 衛署菌疫輸字第000835 號
Xolair 150 mg powder and solvent for solution for injection
本藥限由醫師使用
阻塞性氣道疾病的全身性藥物
中文仿單
IgE基值輕量---四週一次SC(皮下注射)
IgE基值*重量---2週一次SC(皮下注射)
1.SC(皮下注射)
依據IgE基值(IU/ml) 及 體重(公斤)
如60公斤
IgE基值500-600IU/ml , 375mg/每二週一次.
IgE基值600-800IU/ml , 450mg/每二週一次.
IgE基值800-900IU/ml , 525mg/每二週一次.
IgE基值900-1000IU/ml , 600mg/每二週一次.
-----------------------------------------
dupilumab(dupixent) 哮喘
1.400mg 起始量,200mg/二週一次.
2.600mg 起始量,300mg/二週一次.
Asthma
• The recommended dose of DUPIXENT for adults and adolescents (12
years of age and older) is:
o an initial dose of 400 mg (two 200 mg injections) followed by 200
mg given every other week or
o an initial dose of 600 mg (two 300 mg injections) followed by 300
mg given every other week
www.accessdata.fda.gov/drugsatfda_docs/label/2018/761055s007lbl.pdf
FB825 未來的SC 注射量,可能接近喜瑞樂® Xolair
依據IgE基值(IU/ml) 及 體重(公斤)
2週/一針 or 4週一針
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 06:42:33
第 2948 篇回應
|
|
存個案研討，與個股無關！
FB825和樂無喘同樣在抑制IgE的機轉。
因有哮喘適應症成功，AD失敗風險降低。
路老板厲害之一。
如ASLAN004挑戰同级Dupilumab，
藥証十拿十穩，以低成本切入。
…………………………
剛加入中天集團不到一年的臨床處長郭必盛，邀請自己在美國的舊識張子文，到中天集團分享研究心得。
當時的張子文，已經在對抗過敏的戰場上，打下勝利的一仗。長年飽受氣喘之苦的張子文，從過敏的源頭IgE下手，歷經16年努力研發出「樂無喘」，成為治療重度氣喘的最後一線藥物，也在台灣納入健保給付。（延伸閱讀：3招分辨過敏和新冠肺炎）
去年，樂無喘的全球銷售金額11.7億美元（約350億台幣），較前年成長13%，在全球第三大藥廠諾華（Novartis）的銷售排行第11名。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 06:26:08
第 2947 篇回應
|
|
中天集團創辦人路孔明，決定要開發抗體新藥，但光是找題目就花了一年多。「他（張子文）正準備從中研院退休，經由中研院智財處的人來找泉盛，希望能合作並將實驗室技術傳承下去，」台北醫學大學董事、中天集團鑽石生技副董事長李祖德在書面回覆中提到。
張子文的演講結束後3個月，中天集團就以200萬美元的前期金，加上500萬美元的階段性權利金，從中研院取得由張子文團隊研發的「Anti-CεmX抗體新藥」全球專屬授權，創下當時本土藥廠授權金的最高紀錄。
………………………………
厲害的中天陸老板
用700萬美元授權金取得中研院的授權(可能另有銷售分潤)
做出國際LEO5.3億美元+分潤的授權(隱含10.6億美元最高銷售額)
折現值6.66億美元
……………………
亞獅未來须支的CSL
授權金7.8 億美元+分潤(折現值15億美元)
未來2b臨床後授權國際大廠
授權金25億美元+分潤(隱含50億美元最高銷售)
折現值40億美元，扣除CSL 15億美元成本
亞獅獲利25億美元的折現值。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 06:08:33
第 2946 篇回應
|
|
健康關係 健康醫療
台灣新藥史上最大授權案 藥名來自台灣「抗體之父」的生日
4月中，合一生技和中天上海生技授權丹麥利奧的抗體新藥FB825，和全球銷售超過300億台幣、重度氣喘患者最後一線藥物的樂無喘，發明的源頭都來自於這位在抗體IgE領域發明、創業超過30年的老將——張子文。
圖片來源：吳宙棋攝
圖片來源：吳宙棋攝
文 彭子珊 天下雜誌期
2020-05-07
張子文的一生，似乎很少冷場。
除了中研院特聘研究員，他的另一個身分，「免疫功坊」創辦人，源自於6年前二度挑戰創業，用特有的技術平台，研發癌症、自體免疫疾病等的新藥。
67歲再度披掛上陣的他，一身樸素的西裝，看不出曾是全球暢銷抗體新藥「樂無喘」（Xolair）的發明人，也是身價曾經超過1億美元的創業家。這位IgE（免疫球蛋白E）抗體新藥之父，溫和平穩的語氣，直到碰上新藥研發的話題，才成了清澈的快板。
小辭典：IgE是什麼？
呈現Y字型、1966年才被日本免疫學家發現的IgE，負責在身體裡掃除細菌或病毒，也因此觸發噴嚏、紅疹、流眼淚等過敏反應，要藉此驅除體內的不速之客。在花粉、花生等過敏原的刺激下，時常導致極端反應，甚至威脅生命。
4月中，合一生技與中天上海生技，和來自丹麥的全球皮膚醫學大廠利奧製藥（LEO Pharma）宣布，以簽約金和里程金合計5.3億美元的規模，共同簽署全球獨家授權協議，要推動異位性皮膚炎、過敏性氣喘新藥FB825的研發和商業化。
儘管FB825接下來才要進入二期臨床試驗確認療效，但授權金已刷新台灣新藥授權金的最高紀錄。獨到之處，就在於FB825瞄準的是IgE的B細胞，在類固醇、抗組織胺等藥物都難以根治異位性皮膚炎之際，試圖開創新機。
FB825一路過關斬將的關鍵，要從藥名說起。「FB」指的是去年併入合一生技、同屬中天集團的泉盛生技，而「825」，就是張子文的生日。
飽受氣喘之苦，久病成良醫
兩邊的結合，要從9年前的一場演講說起。
剛加入中天集團不到一年的臨床處長郭必盛，邀請自己在美國的舊識張子文，到中天集團分享研究心得。
當時的張子文，已經在對抗過敏的戰場上，打下勝利的一仗。長年飽受氣喘之苦的張子文，從過敏的源頭IgE下手，歷經16年努力研發出「樂無喘」，成為治療重度氣喘的最後一線藥物，也在台灣納入健保給付。（延伸閱讀：3招分辨過敏和新冠肺炎）
去年，樂無喘的全球銷售金額11.7億美元（約350億台幣），較前年成長13%，在全球第三大藥廠諾華（Novartis）的銷售排行第11名。
「有一個藥物可以去幫助很多病人，至少給了我人生很大的滿足感跟喜悅，」張子文回憶，因為自己的研究性格，「就一直鑽下去了。」
當時，中天集團創辦人路孔明，決定要開發抗體新藥，但光是找題目就花了一年多。「他（張子文）正準備從中研院退休，經由中研院智財處的人來找泉盛，希望能合作並將實驗室技術傳承下去，」台北醫學大學董事、中天集團鑽石生技副董事長李祖德在書面回覆中提到。
張子文的演講結束後3個月，中天集團就以200萬美元的前期金，加上500萬美元的階段性權利金，從中研院取得由張子文團隊研發的「Anti-CεmX抗體新藥」全球專屬授權，創下當時本土藥廠授權金的最高紀錄。
合一生技副總經理，同時也是張子文在中研院退休前最後一位學生陳念宜回憶，當時合一拿到的「只有一個抗體序列、一篇論文，還有一個專利，剛送出去還沒拿到核准，」只能從基礎研究、建立臨床前開發團隊、動物房等從零開始，一一累積出國際接軌的規格，也就是今天的FB825。
那個抗體序列、論文和專利，其實是20年累積而來的成果。
失眠夜的靈感，花了近20年才升級
樂無喘的出現，來自一個失眠的夜晚。
1986年，從中壢的貧寒家庭，一路苦讀到哈佛大學博士、麻省理工學院博士後研究的張子文，舉家搬遷到休士頓，擔任貝勒醫學院教授。他和前妻唐南珊同年創辦的Tanox公司，研發過敏、氣喘等免疫系統疾病的藥物。（延伸閱讀：8種健康食物提高免疫力）
藉由中和IgE來抑制過敏反應的樂無喘，就是張子文在過敏發作的失眠夜，靈光乍現而來。但有些病人用藥之後，體內的IgE量依舊很高，讓他不斷苦思，有沒有更斬草除根的方式，可以抑制過敏？
1996年從美國返台的張子文，歷經三個職位變換，直到2010年，才在三個學生的合作下找到答案。
他先是在清大前校長沈君山、劉兆玄的邀請下，接任清大生命科學院院長。但這個清大化學系第一屆畢業生，卻成了清大第一個被罷免的教授，在升等、計劃經費的改革上失利，遭到18名生科院教師連署罷免。
2000年，Tanox登上美國納斯達克掛牌，一度創下美國生技公司IPO最高金額2.3億美元紀錄。隔年，張子文轉任生技中心執行長，直率的他再度力推改革，還在2002年的行政院產業策略會議上質疑政府「兩兆雙星」計劃不實際，隔年就下台，轉任科技顧問。
跟張子文認識超過20年的台灣生物產業協會理事長李鍾熙觀察，他喜歡挑戰最新、難度很高的題目，不怕困難，敢冒險也不輕易放棄。
追根究底的個性，造就了頂尖的研究成果，但也在事業上形成阻礙。李鍾熙感嘆，直率又執著的他，堅持做對的事，「所以不太適合做官，因為個性太直接，很容易失敗，在政府做事有很多複雜的因素（要考慮）。」
直到進了中研院，在學生陳君柏、吳哲豪、洪福信的合作下，才找到新的Anti-CεmX抗體。現在，IgE的發明上，張子文至少有4個產品進入臨床試驗。除了樂無喘和FB825，還有授權聯合生物製藥的抗過敏單株抗體8D6（後更名為UB-221），和授權諾華用來治療慢性蕁麻疹的Ligelizumab。
小辭典：從樂無喘到CεmX
1991年，張子文發現IgE上有未知的52個氨基酸片段，就是每個人在細胞膜上控制IgE生產的源頭，就此命名為「CεmX」。
FB825的源頭，Anti-CεmX就是利用控制CεmX來減少IgE的生產，抑制過敏。
但這20年來，他也常在低潮中掙扎，與法院訴訟為伍。
法律的硬仗，張子文總避不開
在歐美藥廠巨頭的夾縫中求生，往往新藥還沒問世，專利戰就先來了。
從中研院買下FB825全球獨家授權的泉盛生技團隊發現，「其實在美國有另外一家Genentech有個類似的產品，當初專利跟我們有部份重疊。所以當他們知道我們有這個產品的時候，第一件事情就是去擴張專利，」陳念宜回憶，這場硬仗打了2年左右。
對張子文來說，這樣的場景似曾相識。1993年，Genentech就搶先發表論文，把Tanox的旗下新藥納為己物。Tanox反擊，提出「違背互信」的訴訟，堅決反擊的姿態，引起三位董事離開公司。
纏訟10年，Genentech、諾華和Tanox的三角聯盟才逐漸成形。2007年， Genentech以9.2億美元收購Tanox，張子文手上的股權也以1.18億美元轉讓給Genentech，躋身億萬富豪之列。
財富的降臨，卻讓張子文就此陷入另一場官司。金融海嘯前夕，長年埋首學術研究的他，因為對投資了解不深，於是將其中4800萬美元委由認識的華裔美籍友人、德意志銀行助理副總裁溫凡庭代管。
但當時購買的「累積看空期權」（Accumulator，又名DSPP），是金融業暱稱「晚點宰了你」（I kill you later）的高風險衍生性金融商品。2009年，德銀就通知張子文，4800萬美元全數賠光，還負債165萬美元。
張子文憤而上訴，但帳戶設在香港的他，沒想到德銀在新加坡法院提告，只能來回往返，希望能求償損失。不服氣的張子文，還架設網站，公開對簿公堂的始末。
他在當時呈交法院的文件中提到，「我感覺自己沒能信守對林教授（當時的妻子，同為中研院任職的林小喬）的承諾，而且沒有臉面對她的家人、我的親戚、老師和學生。我感覺自己很失敗，陷入深沉的沮喪，情緒非常不穩定，直到向溫凡庭和德意志銀行提告，才找回力氣。」
FB825的前身，Anti-CεmX抗體新藥授權泉盛，就發生在張子文和德銀的訴訟期間。
只是，2012年底宣判德銀要賠4900多萬美元的一審結果，隔年在德銀上訴後，就逆轉為張子文得不到賠償，還要多付180萬美元給德銀。
採訪結束後的空檔，他聊起這段當年與德銀的纏訟，只淡淡地笑著說，「少了錢也好，沒有那麼多人來找我，這樣也可以專心做研究。」
走過成就與風浪，這位科學家還要持續開創，在未知的世界對抗疾病。
張子文
出生／1947年
現職／免疫工坊創辦人、中研院特聘研究員
學歷／清大化學系、化學研究所碩士、哈佛大學細胞與發展生物學博士
經歷／美國貝勒醫學院教授、Tanox創辦人／研發副總裁、清大生科院院長、生技中心執行長、行政院科技顧問等 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/13 上午 05:27:30
第 2945 篇回應
|
|
21億美元=295億台幣
股本:19億台幣
每股折現值:320元台幣
ADR 320×5/29.5=54美元/股
假設
今日台灣時間下午3:00宣布亞狮康被世界大藥廠併購現金價21億美元。
則晚上美國ADR 一開盤成交價就是54美元。
美國股市無漲跌幅限制。
…………………………………………………………
资訊不對稱價值
美、台股市尚未反應
1.亞狮與CSL共同開發ASLAN004到1a臨床完成的利益。
2019/05/31已經國際授權，亞獅所得利益估折现值10億美元。另CSL亦得10億美元的潛在利益，共20億美元。
簽约基礎，參考國際同级合約，估最高销售30億美元。
(當時Dupilumab 市場認同未來最高可销50億美元)
2.2020/7/12
因Dupilumab 市場認同高銷售額提升到110億美元。
ASLAN004隨市場擴大，未來新國際授權值依據
最高銷售估可達50億美元
授權金25億美元+销售分潤
折現值40億美元。
亞狮可分21億美元+2b臨床價值4億美元
CSL可分15億美元
3.美/台，市場
目前僅僅估2b臨床價值4億美元來看亞獅。
不曾估上述2大價值
ASLAN004 1a臨床價值20億美元折現值，亞狮和CSL均分10億美元谮在利益
亞狮買断ASLAN004後，市場擴充利益11億美元折现值。
…………………………………………
若今年8月中下旬下市，明年8月前未換ADR前宣布併購。
持台股的權利和ADR一樣。
……5股台股=1股ADR……
併購在美國COVID/19疫情控制下可做2/3期大型臨床後。
随時可能發生。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 下午 07:43:24
第 2944 篇回應
|
|
新加坡 COVID-19 只有192 位病患 住院中。
3539例 輕症在方艙醫院。
——————————————————
仍在醫院中的192例確診病例中的大多數穩定或好轉。重症監護室中有1名處於嚴重狀況。
3539例症狀較輕或臨床狀況良好但仍對COVID-19測試呈陽性的病例已被隔離並在社區設施中進行護理。（類似中國方艙醫院）
26例因COVID-19感染而死於並發症。
———————————————————-
截至2020年7月11日，下午12點，衛生部（MOH）在新加坡確認了170例新的COVID-19感染病例。
在這些情況下：
導入案例：1
1個工作准證持有人
今天有一起進口案件涉及一名印度國民，他於7月6日從印度返回新加坡。她是工作准證持有人，目前在新加坡工作。到達新加坡後，她被安排了14天的“留在家中通知（SHN）”，並在服役期間接受了測試。
社區案件：24
7名新加坡人，6名工作准證持有人，11名工作許可證持有人
在社區的24例病例中，有19例是由於衛生部的主動監視和篩查而被撿拾的，還有5例早已被隔離。其中20例無症狀，均通過我們的主動檢測發現。 15個社區案例與以前的案例或集群相關，而9個當前未關聯。
宿舍情況：145
在新案例中，有94％與已知集群相關聯，其余正在等待聯繫人跟踪。
從醫院或社區隔離設施中又排出了246例COVID-19感染病例。迄今為止，已有42,026人從感染中完全康復，並已從醫院或社區隔離設施中出院。
仍在醫院中的192例確診病例中的大多數穩定或好轉。重症監護室中有1名處於嚴重狀況。
3539例症狀較輕或臨床狀況良好但仍對COVID-19測試呈陽性的病例已被隔離並在社區設施中進行護理。
26例因COVID-19感染而死於並發症。
As of 11 July 2020, 12pm, the Ministry of Health (MOH) has confirmed 170 new cases of COVID-19 infection in Singapore.
Among the cases:
Imported case: 1
1 Work Pass holder
There is an imported case today involving an Indian national who returned to Singapore from India on 6 July. She is a Work Pass holder who is currently employed in Singapore. She had been placed on 14-day Stay-Home Notice (SHN) upon arrival in Singapore, and had been tested while serving SHN.
Cases in the community: 24
7 Singaporeans, 6 Work Pass holders, 11 Work Permit holders
Of the 24 cases in the community, 19 were picked up as a result of MOH’s proactive surveillance and screening, and 5 had already been placed on quarantine earlier. 20 of the cases are asymptomatic, and were all detected through our proactive testing. 15 of the community cases are linked to previous cases or clusters, 9 are currently unlinked.
Cases residing in dormitories: 145
Of the new cases, 94% are linked to known clusters, the rest are pending contact tracing.
246 more cases of COVID-19 infection have been discharged from hospitals or community isolation facilities. To date, 42,026 have fully recovered from the infection and have been discharged from hospitals or community isolation facilities.
Most of the 192 confirmed cases who are still in hospital are stable or improving. 1 is in critical condition in the intensive care unit.
3,539 cases who have mild symptoms, or are clinically well but still test positive for COVID-19 are isolated and cared for at community facilities.
26 have passed away from complications due to COVID-19 infection.
www.gov.sg/article/covid-19-cases-in-singapore
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 下午 06:08:16
第 2943 篇回應
|
|
併購價 165~320 /股 的價值, 不會在低擋盤太久。
一宣佈併購隔天ADR價格就到位了。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 下午 05:53:08
第 2942 篇回應
|
|
台醣大，
感謝！
亞獅ASLAN004 的AD藥証穏拿。
只是用什麼劑量、施針頻率。
默克藥廠應該早點併購過去，來發揮ASLAN004 的極限能力。
公司已如此安排，人事大精簡56人變成23人，兩大研發/醫學副總皆已離/退。
運氣好！公司法治理佳！
2014簽下ASLAN004 共同開發合約.
2019/05/31簽下 全球發展/生產/商業化合業。
2014~2019/05 潛在獲利10億美元。
2019/06 ~2020/07 潛在獲利11億美元。
合計 潛在獲利21億美元(320元/股折現值)
未來50億美元的年銷售潛力。
短期賣出的大大，記得歸隊，
否則有如 31.5 前賣掉合一生技。
ASLAN004 一併購，一價到頂。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：台醣10138776 |
發表時間:2020/7/12 下午 05:35:43
第 2941 篇回應
|
|
天命大
臨床試驗現在比較有彈性, 常常會顛覆大家的想法, 因為ASLAN 004 一期臨床就用真正的病患, 也就是說可以看到安全性與療效, 去年10月22日收第一位病人的最新消息公告時是用以下標題:
亞獅康-KY宣布招募ASLAN004異位性皮膚炎概念性驗證試驗首位患者
也就是招募異位性皮膚炎試驗首位患者針對中度至重度異位性皮膚炎病患進行同級首見治療性抗體ASLAN004之多劑量遞增藥物測試（MAD）
ASLAN 004 一期做完是否要做二期 再進入三期 , 端看一期數據是否足過好 ? 沒人知道
雖然公司有規畫2021年上半年進入二B , 也可建議公司在一期臨床擴增族群中增加人數( 原本是18人)如療效顯著就與FDA談條件直接進入三期臨床以節省時間與研發經費
依據財團法人醫藥品查驗中心 廖宗志 醫師 臨床試驗分期介紹
Q ＆ A
Q1：新藥研發是否一定要經過第一期臨床試驗（phaseⅠ）一直到第四期( phaseⅣ)?
A：不一定，有些藥會直接從第一期臨床試驗（phaseⅠ）跳到第三期臨床試驗（phase Ⅲ），也有這樣子發展的方式。
Q2：所有的臨床試驗都要進行第三期臨床試驗（phase Ⅲ）階段，才能證實療效嗎？
A：也不一定，因為藥物研發需要很漫長的時間，但有些嚴重疾病在無其它治療方法時，若這個藥在設計良好的第二期臨
床試驗（phase Ⅱ）已可看到若干療效，也可能獲得某些法規單位某種程度的認可
www.vghtc.gov.tw/UploadFiles/WebFiles/WebPagesFiles/Files/22b3f1f4-7acc-4206-97a4-d1c3773bae46/%E8%87%A8%E5%BA%8A%E8%A9%A6%E9%A9%97%E5%88%86%E6%9C%9F%E4%BB%8B%E7%B4%B9%EF%BC%9A%E7%AC%AC%E4%B8%80%E6%9C%9F%E8%87%B3%E7%AC%AC%E5%9B%9B%E6%9C%9F%E8%87%A8%E5%BA%8A%E8%A9%A6%E9%A9%97%E7%B0%A1%E4%BB%8B.pdf
以上分享 僅供參考
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 下午 02:32:58
第 2940 篇回應
|
|
可能成為同級最優的ASAN004
2b實驗設計，該是那幾組？
各位大大，能想通？
想通了，代表ASLAN004 競爭力，您也想通了。
長投者的基本功。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 下午 02:15:51
第 2939 篇回應
|
|
競選力很重要的。
同级(同MOA)的Lebrikizumab ，在250mg /四週一針，已相當於LE0的Tralokinumab 300mg/二週一針三期臨床結果。
但Lebrikizumab三期臨床，前16週並無四週一針的實際組，
而是第三個三期臨床，延伸試驗 ，18~52週
如前16週EASI ＞50%者，安排在20~52週，250mg/4週一針。
如前16週EASI ＜50% , 18~52 週 250mg/2週一針。
Tralokinumab 的16週後至52週的延伸試驗，效果也不錯，
Significantly greater IGA 0/1 and EASI 75 response rates at week 16 were observed with tralokinumab with and without topical corticosteroids, when compared with placebo.
In ECZTRA 1, 15.8% of patients taking tralokinumab had an IGA 0/1, compared with 7.1% on placebo (P = .002), and 25.0% had an EASI 75 versus 12.7% with placebo (P < .001).
In ECZTRA 2, the IGA 0/1 proportion was 22.2% versus 10.9% (P < .001), and EASI 75 proportion was 33.2% versus 11.4% (P < .001).
For ECZTRA 3, the respective proportions were 38.9% versus 26.2% (P = .015) for IGA 0/1 and 68.0% versus 36.7% (P < .001) for EASI 75.
Lebrikizumab 2b 中-重度AD 臨床的指標(2019/3月公布)
(一).250 mg Q2W(兩週一針)
EASI-50 81.0%***
EASI-75 60.6%***
EASI-90 44.0%***
IGA0/1 44.6%**
(二).250 mg Q4W(四週一針)
EASI-50 77.0%**
EASI-75 56.1%**
EASI-90 36.1%**
IGA0/1 33.7%*
(三)對照組Placebo
EASI-50 45.8%
EASI-75 24.3%
EASI-90 11.4%
IGA0/1 15.3%
*p<0.05, **p<0.01, and ***p<0.001 versus placebo
www.businesswire.com/news/home/20191017005896/en/Dermira-Presents-Data-Phase-2b-Study-Lebrikizumab |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 下午 01:53:27
第 2938 篇回應
|
|
上週五賣出的，是短期的投資大大們
亞獅康-KY(6497) 主力進出明細
單位：張 最後更新日：2020/07/10
自設區間： 從 年 月 日 ∼ 年 月 日
買超 賣超
買超券商 買進 賣出 買超 佔成交比重 賣超券商 買進 賣出 賣超 佔成交比重
兆豐-岡山 204 0 204 6.57% 合庫- 台中 43 480 437 14.07%
元大-大灣 200 0 200 6.44% 富邦-台東 2 302 300 9.66%
台新證券 136 1 135 4.35% 元大-彰化民生 3 112 109 3.51%
元富-板橋 120 0 120 3.86% 統一-竹南 0 105 105 3.38%
日盛-板橋中山 100 0 100 3.22% 元大-古亭 20 116 96 3.09%
統一-三重 61 5 56 1.8% 富邦-高雄 0 90 90 2.9%
玉山-板橋 52 0 52 1.67% 大昌 0 70 70 2.25%
第一金-中壢 50 0 50 1.61% 中國信託-新竹 32 101 69 2.22%
玉山-士林 50 0 50 1.61% 永豐金證券 0 65 65 2.09%
國泰-台中 44 0 44 1.42% 華南永昌-岡山 0 64 64 2.06%
元富-屏東 40 0 40 1.29% 元大-員林中山 0 62 62 2%
永豐金-桃園 47 8 39 1.26% 第一金-華江 0 57 57 1.84%
第一金-台南 38 0 38 1.22% 日盛-桃園 0 56 56 1.8%
日盛-高雄 35 0 35 1.13% 元大-竹北 0 55 55 1.77%
聯邦-大業 35 0 35 1.13% 日盛-信義 0 51 51 1.64%
合計買超張數 1,198 合計賣超張數 1,686
平均買超成本 8.12 平均賣超成本 8.1
fubon-ebrokerdj.fbs.com.tw/z/zc/zco/zco_6497_1.djhtm
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 下午 01:48:34
第 2937 篇回應
|
|
ASLAN004
年底公佈期中解盲(可預測200mg組EASI可能有77-78%降幅,已知前三位是如此)/
年底預估三組
1.200mg x6人＋ 對照組 2人（2019/12/03) 已公布3人 //200mgx8針=1600mg
2.400mgx6人＋對照組 2人——競爭力和 200mg 差不多，即使 400mg /四週一針, 4x400=1600mg
3. 600mg x6人＋對照組 2人—-沒競爭力，600mg/四l週一針 4x600mg=2400mg
當200mg/每週一針，和Dupilumab 2a 300mg/每週一針，擁有同等EASI降副73~78%時，公司可以不再往下做400mg/600mg.
而在適當時機直接做 200mg /每週一針x12人及對照組6人。
上一臨床 1a ，健康人安全性時，因IV 10mg/kg 已完全抑制，故跳過20mg/kg組 不做。
2b主要指標:
Primary Outcome Measures :
To assess the safety and tolerability of multiple ascending doses of ASLAN004: Incidence of treatment-emergent adverse events (TEAEs) [ Time Frame: Baseline to 12 weeks safety follow up ]
Incidence of treatment-emergent adverse events (TEAEs) reported from the administration of study drug on Day 1 until the completion of the study.
評估多次遞增劑量的ASLAN004的安全性和耐受性：治療緊急不良事件（TEAE）的發生率[時間範圍：基線至12週安全隨訪]
從第1天開始服用研究藥物直至完成研究，均報告了治療緊急不良事件（TEAE）的發生率。
clinicaltrials.gov/ct2/show/NCT04090229
次要指標:
Secondary Outcome Measures :
Percentage change from baseline in Eczema Area and Severity Index (EASI) score weekly up to Week 8. [ Time Frame: Baseline up to Week 8 ]
Proportion of patients with 50%, 75%, and 90% improvement in the EASI score (EASI50, EASI75, and EASI90) weekly up to Week 8. [ Time Frame: Baseline up to Week 8 ]
Percentage change from baseline in the Pruritus Numerical Rating Scale (NRS) score weekly up to Week 8. [ Time Frame: Baseline up to Week 8 ]
Proportion of patients with at least a 4-point improvement in the Pruritus NRS score weekly up to Week 8. [ Time Frame: Baseline up to Week 8 ]
Proportion of patients who achieve an Investigator Global Assessment (IGA) score of 0 or 1 weekly up to Week 8. [ Time Frame: Baseline up to Week 8 ]
Percentage change from baseline in the Patient-Oriented Eczema Measure (POEM) weekly up to Week 8. [ Time Frame: Baseline up to Week 8 ]
Percentage change from baseline in percent body surface area (%BSA) affected weekly up to Week 8. [ Time Frame: Baseline up to Week 8 ]
PK parameters throughout the dosing period, and serum concentrations by scheduled timepoints. [ Time Frame: Baseline to 12 weeks safety follow up ]
Measurement of area under the curve (AUC) at Week 8 (AUC0-last), maximum observed concentration (Cmax) at Week 1, time to Cmax (tmax) at Week 1, Ctrough throughout the dosing period, and serum concentrations by scheduled timepoints.
Change from baseline in PD markers of allergic inflammation (TARC and total IgE) weekly up to Week 8. [ Time Frame: Baseline up to Week 8 ]
Measurement of absolute values of TARC and total IgE in serum concentration and percentage of change
Measurement of ASLAN004 Anti-Drug Antibody over time. [ Time Frame: Baseline to 12 weeks safety follow up ]
Measurement of ADA levels in serum
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/12 下午 12:32:38
第 2936 篇回應
|
|
既然大股東都沒買賣 表示這一波就是散戶追高亂買 然後主力卷商逢高週五賣出
個人認為台灣亞獅康只是短線炒起來 下週五天的交易價格絕對不會超過八塊 可能還會一路回跌
台灣亞獅康還是要看adr臉色 數據沒開獎之前 是不會大漲的 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 上午 11:44:26
第 2935 篇回應
|
|
因資訊不對稱:台灣股東深知亞獅折現值10-21億美元/但美股市場尚未充份理解.
年底公佈期中解盲(可預測200mg組EASI可能有77-78%降幅,已知前三位是如此)/ADR 增資皆可能大行情.
ADR 8美元/48元台股---美國分析師的最高目標價,可能會一下就到.(有超越機會!!!!????)
股市千變萬化,短期不可測,但長期必住基本面走.
亞獅的基本面就是被併購價值.10-21e 美元,有深人研究者, 8月中旬前無論任何價皆便宜.
8月中前看台股精彩表演 ,去拉ADR.
8月中後,除ADR , 必富網將有台股未換ADR前行情直到明年8月.
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 上午 10:58:23
第 2934 篇回應
|
|
norway.twsthr.info/StockHolders.aspx?stock=6497
6497 亞獅股價回到元月3日 收盤8.1元水準.
舆7月10日相比.
目前400張以上持股增加1674張，人數43人，增加2人。
股東人數目前4898人，比元月3日5122人，減少224人的小戶。
在台灣 400張以下持股，僅合計38,927張。約佔台灣亞獅康 3.89/13=30%
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 上午 10:34:53
第 2933 篇回應
|
|
norway.twsthr.info/StockHolders.aspx?stock=6497
400張持股以上大戶，連2週,同樣 持股 151,028張 ,79.51%(含美國adr)，沒變化。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 上午 10:29:40
第 2932 篇回應
|
|
亞獅康-KY(6497) 主力進出明細
單位：張 最後更新日：2020/07/10
請選擇 近一日 近五日 近十日 近20日 近40日 近60日 近120日 近240日 自設區間： 從 108109 年 1234567 月 123456789101112 日∼ 108109 年 1234567 月 123456789101112 日
買超 賣超
買超券商 買進 賣出 買超 佔成交比重 賣超券商 買進 賣出 賣超 佔成交比重
兆豐-岡山 336 0 336 8.27% 合庫- 台中 43 480 437 10.76%
元大-大灣 200 3 197 4.85% 富邦-台東 2 302 300 7.39%
台新證券 144 6 138 3.4% 永豐金證券 0 145 145 3.57%
元富-板橋 120 0 120 2.95% 統一-竹南 0 135 135 3.32%
日盛-板橋中山 100 0 100 2.46% 元大-古亭 20 146 126 3.1%
第一金-中壢 83 0 83 2.04% 元大-彰化民生 3 112 109 2.68%
玉山-板橋 72 0 72 1.77% 富邦-高雄 5 95 90 2.22%
統一-三重 65 6 59 1.45% 中國信託-新竹 34 104 70 1.72%
玉山-士林 50 0 50 1.23% 永豐金-三重 0 70 70 1.72%
國泰-台中 48 0 48 1.18% 富邦-民生 0 67 67 1.65%
元富-屏東 40 0 40 0.98% 華南永昌-岡山 0 64 64 1.58%
元大-員林 40 0 40 0.98% 元大-員林中山 1 63 62 1.53%
永豐金-桃園 47 8 39 0.96% 華南永昌-民權 0 60 60 1.48%
第一金-台南 38 0 38 0.94% 第一金-華江 0 57 57 1.4%
中國信託-三重 45 8 37 0.91% 日盛-桃園 0 56 56 1.38%
合計買超張數 1,397 合計賣超張數 1,848
平均買超成本 7.89 平均賣超成本 7.89
www.berich.com.tw/dp/TalkTalk/Talk_Detail.asp?ii=204490&CNpg=1#reply_a
www.tdcc.com.tw/smWeb/QryStock.jsp
400張以上持股的大戶一張也没賣.
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/12 上午 10:13:58
第 2931 篇回應
|
|
明天開始6497的股價應該會很難看 !
1.上週五是主力大賣散戶搶進 !
2.下周又變成一小時交易一次 !
3.ASLN又不爭氣的跌 !
4.ADR 與 亞獅康 價差只剩下40%左右 !
如果是要長投等轉換ADR沒差 ! 但如果是上周短線搶進的朋友們 要出貨肯定很難了 !
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 上午 10:04:58
第 2930 篇回應
|
|
生技股的新火種
晟德糖尿病新藥CS02二期解盲達標
自立晚報 (2020-07-11 02:11:07)
【記者柯安聰台北報導】晟德（4123）10日宣佈旗下糖尿病候選新藥CS02多國多中心二期臨床試驗之主要療效指標達標。CS02實驗組之糖化血色素（HbA1c）變化值，與安慰劑組比較，平均下降達0.45%，具統計學上顯著意義（P值=0.0098）。此外，次要療效評估指標中的胰島β細胞功能指數（Homeostasis model2 assessment β-cell calculation，HOMA2-β）呈正面趨勢，彰顯CS02具有保護胰島β細胞的潛力。
晟徳總經理許瑞寶表示，本次二期臨床試驗的結果是晟德在研發進程上的重要成就，對後續產品佈局極具戰略意義。解盲之數據顯示CS02對於降低糖化血色素（HbA1c）有顯著意義，且具有保護胰島β細胞的潛力，可望為糖尿病現行療法帶來新的曙光。
本次二期臨床試驗以服用一線藥物二甲雙胍（Metformin），卻仍無法穩定控制血糖之二型糖尿病病人做為收案對象，總收案人數為201人，並分別在台灣與美國同步收案。試驗設計針對CS02併用二甲雙胍（Metformin）的糖尿病人與安慰劑併用二甲雙胍（Metformin）的糖尿病人進行實驗對照。主要療效指標為降低糖化血色素（HbA1c），數據顯示P值為0.0098，證明CS02有潛力能改善服用二甲雙胍（Metformin）卻仍成效不佳的二型糖尿病人之血糖控制。
針對次要療效指標，二型糖尿病病患因為胰島素阻抗的緣故，導致胰島β細胞過勞代償而死亡，若持續血糖控制不佳，長時間破壞β細胞，最後可能無法有效製造胰島素，進而陷入高血糖的惡性循環。在這次的解盲結果中，可以觀察到胰島β細胞功能指數（HOMA2-β）於整體樣本上的改善趨勢（上升13.45%，P值為0.0985）。由於市場上大多藥物僅聚焦於控制血糖的功能，尚無任何產品證實可以持續改善胰島β細胞功能，因此晟德對於CS02的特殊機轉仍深具信心。
晟徳將根據本次解盲結果積極展開下一階段的策略佈局與規劃，並加速與全球合作夥伴的授權、共同開發進度。期待晟徳特殊機轉糖尿病新藥CS02能造福更多病患並為台灣生技產業帶來更多好消息。（自立電子報2020/7/10） |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 上午 10:01:47
第 2929 篇回應
|
|
廣欽老和尚：
沒來，沒去，沒代誌！
來來，去去，專代誌！
（台語音：代誌 /事情）
沒來、沒去 : 如來/法身佛(空/無自性之理法身)
沒代誌: 自性法不生。
如來: 本不生滅，本不動搖，本自具有。宇宙萬物同一法身。
———————————————
來來，去去 ，專代誌: 世間生滅法
-----------------------------------
開悟禪師: 往後必離精神病.且當下解脫離生死.
快來學襌/ 頓悟:來預防精神病.
頓悟: 悟無所得，頓除妄念---(大珠和尚)
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 上午 09:27:17
第 2928 篇回應
|
|
2019/12/4 公布早期 3人 未解盲數據 4-6 週 ，EASI 降71%
，和Dupilumab 2a 臨床 300mg/每週一針，第五週數據 降67%水準相當。
dupilumab最終12週降73%.
而dupilumab 對照組 第5週，平均EASI 只降約18%,
最終12週降23%。
ESAI 平均降幅(2a 中-重度AD臨床)
dupilumab 73%/對照組23%=317%
未枞/3 期臨床仍是雙盲實驗,但主要指標必漂亮過關,p<0.001,早可預測.
所以 ASLAN004 1a 臨床做完,已完成國際授權,因為三期臨床主要指標必過關.
----------------------------------
ASLAN004 與同級 dupilumab 三期臨床主要指標 (IGA 0/1 & EASI 90
)與對照組比值,未來有同水準.
-----dupilumab /對照組=380%~450% --------P<0.0001
------------------------------------
ASLAN004
1.2019,05,31 做完1a ,42位健康人的安全性，已國際授權成功一次, 全球商業化/其他適應証發展/生產
隱含授權金 7.8x2=15.6美元＋10~20%銷售分潤.,折現淨值20億美元。
隠含未來銷售高點30億美元。
1a 臨床 取得各劑量IV/SC 的各種血液中藥量，抑制下游START6狀況，抑制時間...其他數據
公布主要結果
——-ASLAN004 血液中藥量1mg/L，就可完全抑制下游START6，是同級一個數量級(10倍數)的差異。
——-ASLAN004 10mg/kg (600mg/60公斤重) ，IV(靜脈注射 60分鐘)，可完全抑制29天以上。
——安全性無過關/無Dupilumab 結膜炎之副作用。
隱含授權金 7.8x2=15.6美元＋10~20%銷售分潤.
隠含未來銷售高點30億美元。
全球商業化授權人 CSL ，年營收全世界排名26名的大藥廠. 2019年營收66.74億美元/研發費用6.28億美元.
被授權人亞獅康，董事有默克藥廠代表
2. ASLAN004 2020年 7月,
已做完主力200mg/每週一針 6人＋ 2人對照組
2019/12/4 公布早期 3人 未解盲數據 4-6 週 ，EASI 降71%
，和Dupilumab 2a 臨床 300mg/每週一針，第五週數據 降67%水準相當。dupilumab最終12週降73%.
／而dupilumab 對照組 第5週，平均EASI 只降約18%,最終12週降23%。
journals.lww.com/…/Efficacy_and_safety_of_dupilumab_for_the…
圖一。
未來還可能直接做計劃中ASLAN004 200mg 12人＋6人對照組
個人認為 400mg/600mg 2組𣎴做無妨。
3.隨時可能授權/併購.:
潛在授權伙伴(可能大股東默克藥廠)，至少去年9月前已開始參與研發討論。已充分掌握ASLAN004.能力。
-------------------------------------
晟德新藥解盲 前2天交易爆詭異天量
2020/07/12 08:45
晟德在上周五 （10日）下午宣布，旗下糖尿病候選新藥 CS02解盲達標。但前兩天晟德交易即出現不尋常大量，引發市場質疑新藥解盲消息提早外洩。圖為晟德公司董事長林榮錦。（本報資料照）
〔財經頻道／綜合報導〕晟德 （4123）在上周五 （10日）下午宣布，旗下糖尿病候選新藥 CS02解盲達標，但市場人士指出，在9日及10日，晟德出現不尋常大量交易，兩天總成交量達10萬7330張，佔晟德資本額25.5%，市場人士質疑，是否新藥解盲達標訊息外洩，造成知情者提早上車。
近期台股新藥解盲達標的生技廠是合一（4743），合一的糖尿病足慢性傷口潰瘍（DFU）新藥在6月15日解盲，在解盲前的二個交易日，合一股價都是跌停板走勢，15日解盲當天，合一也申請暫停交易，顯見公司謹慎避嫌，不願被外界質疑。
反觀晟德在解盲前一天（9日）的走勢，股價原本從盤下，瞬間大量90度拉升至漲停板，這種買法若非相當篤定，一般是不敢這樣買進。10日解盲當天更爆出7萬8964張歷史天量，兩天合計漲幅最高達20%，當外界在10日下午才知道晟德新藥解盲成功時，有人已有20%的獲利入袋。
市場人土表示，比較合一與晟德新藥解盲過程與股價走勢，確實有些疑點耐人尋味，前兩天是誰提早買進晟德，這有待檢調單位來解盲了。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/12 上午 05:54:29
第 2927 篇回應
|
|
百年難遇的生技黑馬——-ASLAN004 (亞獅康)
亞獅的ASLAN004 谮在被併購價值21億美元，折合現股320元/股，潛在投報率1800%~ 3900%。
****合一生技4月15日 31.5元起漲以來到最高476元的 投報率1500%
百年難遇投資標的。
同MOA (阻斷IL4/IL13 受器之訊息傳遞)dupilumab 未來要賣110億美元。
ASLAN004 未來估計可銷售高點在50億美元。
競爭力十足: 同級最優，只須龍頭Dupilumab 針劑量60%(45%/30%亦可能), 且可能四週一針.副作用低。
**亞獅康2020年8月中/下旬在可能台灣下市，下市後ASLN ADR 仍然正常交易，亞獅康公司計劃下市後6~12個月後開始執行台灣亞獅康換美國ASLN ADR.(2020/06/15公告)，換股比率5:1(台股5 換 1股ADR, 公司投資人窗口答覆)
**亞獅康計劃2022年 ASLAN004 做完2b臨床後授權轉出。潛在伙伴已參與後續臨床設計及授權研討。——-2020公司年報附件
——-聰明資金，自會找出路！————
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/11 下午 05:18:38
第 2926 篇回應
|
|
今天ASLAN004 生在合一集團的價值
21X4.5倍=94.5e億美元的可能市值。
可惜在美國看不到。併購值常是最高價。
自行 研發 且最後做完ASLAN004 三期，負責銷售的公司，才有可能創造50e美銷售金額x3倍 的市值。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/11 下午 03:58:43
第 2925 篇回應
|
|
亞獅折現併購值 21億美元之意義:
假設默克大藥廠要併購亞獅康，要支付21億美元给亞獅康股東。
21x29.5/19億股本x10=320元/股（台幣)
公司被併購 ，每個股東，每股以320元賣出，每張1000股=320,000元
320/8.12=39 倍 ——-谮在投資報酬率
現在開始，什麼都不用做，國際市場行情，ASLAN004 被併購的潛在價值。
隨時可能發生！
隨時可能發生！
隨時可能發生！
公司計劃2022年，做完2b臨床後授權，潛在合作伙伴，從2019年10月（至少)已參與研發及授權研討。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/11 上午 11:06:06
第 2924 篇回應
|
|
比價效應
合一 A/B=3.65倍 (股價/折現值比)----C
亞獅 2020/07/10 , D/G=0.5/21=1/42倍 (股價/折現值比)----H
C/H =153 倍
合一股價比亞獅貴153倍-------聰明資金自會找投資標的
-------------------------------------------------------------
一.合一 4743 /股價405元(7/10收盤)/1435億台幣 (48.64億美元---A)
FB825:授權金5.3億美元+銷售分潤/目標銷售高點10億美元/估折現值6.66美元
ON101:授權金?(全球商業化授權給中天,不知多少?)/目標銷售高點10億美元/估折現值6.66美元
合計13.32億美元---B
A/B=3.65倍 (股價/折現值比)----C
1.FB825:授權金5.3億美元+銷售分潤/目標銷售高點10億美元(合一6/22法說)/估折現值6.66美元
目前做完12位台灣中-重度AD/IV (靜脈注射),每月12週一針,16 週時+TCS(外用類固醇藥膏),16週, 預後EASI-75指標和dupilumab 相當.
目前開始在美國收案做2a AD 90人臨床,預計2021年8月初步主指標完成.
授權對象:LEO(2014年銷售額10億美元)
2.ON101:授權金?(全球商業化授權給中天,不知多少?)/目標銷售高點10億美元(合一6/22法說)/估折現值6.66美元
目前做完中國/台灣三期221人臨床,
主要指標正向,與對照組比 傷口完全癒合A/B 1.8~1.9
但次要指標有3~4個和對照組無差異.
歐/美三期臨床尚未開始
ON 101 藥膏/二天用一條,共56條*16週*國際訂價可能300美元/條(法說宣稱),療程費用=16,800美元
對照組(Aquacel)用藥16週約, Aquacel療程費用2000美元 ,
療程費用比8.4倍(16,800/2000=8.4) .
依據上述訂價,ON101 無法取代Aquacel ,
預後指標比1.8~1.9倍,
價格療程費相當時,2000*2=4000美元時,才有取代性.
因此在歐美用藥順序將排在對照組Aquacel 後面.
可否全球銷售達10億美元目標? 個人不知
二 亞獅6497 /股價8.12元(7/10收盤)/15億台幣 (0.5億美元)---D
2019/05/31 亞獅與CSL聯合開發ASLAN004至1a獲利
授權金7.8億美元*2+銷售分潤
/目標銷售高點30億美元/估折現值20億美元.
(CSL和亞獅共同開發各自獨得約10億美元折現值-------E
和國際同級藥品1b臨床之2017/8/8 ROCHE 授權給Dermira ， 𠃊ebrikiumab授權價值相當)
CSL和亞獅共同開發ASLAN004 ,全球商業化/發展/生產權力 授權給亞獅.
亞獅買斷支付CSL 條件:
亞獅康-KY 將於
ASLAN004 三期試驗啟動時支付 CSL 首筆款項 3,000 萬美金。
CSL 將可收取最高達 9,500 萬美金之申請進度里程金、
最高達 6.55 億之銷售里程金以及依銷售淨額分層收取個位數中位數至 10%之權利金。
2019/05/31 , D/E=0.5/10=1/20 倍 (股價/折現值比)----F
2020/07/10 ASLAN004 國際授權價值,因銷售潛力由30億美提高到50億美元.
折現值40億美元,
其中亞獅康21億美元----G
/CSL 15億美元.
2022年做完2b臨床增4億美元
-------------------------------------
2020/07/10 , D/G=0.5/21=1/42倍 (股價/折現值比)----H
2022/12/30 D/(G+4)=0.5/25=1/50倍 (股價/折現值比)---J
-------------------------------------
,
---因dupilumab 銷售市場開發成功,最高銷售由50億美元提高到110億美元,股票市場認同近6月大漲300億美元.
---2019/12/03 ASLAN004 1b AD 已做完 3人, 200mg/每週一針.
公布
未解盲,3 位 (4-6週)預後指標平均EASI降幅71%.
超越dupilumab 2a 300mg /每週一針,(起始量600mg),第5週平均降幅67%.
估計 以上兩藥的預後主要指標 無統計上之顯著差異機會大.兩者藥效相當.
---目前已做完200mg/每週一針6人.
競爭力:
1.ASLAN004的200mg/2週一針,針劑量約dupilumab的60%.
2.ASLAN004200mg /4週一針,針劑量約dupilumab的30%.(可能成功)
3.無dupilumab 結膜炎之無作用.
未來亞獅計劃2022年做2b AD臨床後再授權ASLAN004 出去,潛在買家從2019年底開始已參與後續臨床及授權研討.--
-公司年報附件 p.19
-----ASLAN004 係針對氣喘及多種腫瘤類型的 IL4/IL13 單株抗體，已於 2018 年啟動第
一期臨床試驗，目前正與潛在的合作夥伴洽談後續研發及轉出授權，本公司預計
於 2022 年第二期臨床試驗完成時，將會談成轉出授權之合約。----
潛在的合作夥伴 ,個人猜測應為大股東兼董事默克藥廠.
隨時有可能併購亞獅康接手後續臨床.
----亞獅研發/醫學長分別退休(2019/12/31)及協議離職(2020/05/31).
亞獅圑隊目前就是銷售---ASLAN004--團隊.
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：台醣10138776 |
發表時間:2020/7/10 下午 10:41:31
第 2923 篇回應
|
|
Ellelin大 天命大
感謝提供資訊分享，公司真的是很照顧股東ASLAN PHARMACEUTUCALS LIMITED
這家營運總部位於新加坡的生技公司，擁有
豐富的研發團隊與經驗，加上與新加坡國立大學，南洋理工學院有相關研發合作，授權或併購所需要的英文能力與談判經驗樣樣精通，這次疫情雖然感染人數至今45613人，
死亡人數只有26人，堪稱全球最低死亡率，
百分之0.00057，可見其強大優秀的醫療體系，一家來自有制度的國家，更凸顯其無限的研發潛力 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 下午 07:32:31
第 2922 篇回應
|
|
台醣大，
買方若同意21e美元的併購，隨時把2b臨床接回去做，這是可能的。
亞獅少賺4e，早2年是可接受的。
—————————-
今年股東會補充资料
ASLAN004 係針對氣喘及多種腫瘤類型的 IL4/IL13 單株抗體，已於 2018 年啟動第
一期臨床試驗，目前正與潛在的合作夥伴洽談後續研發及轉出授權，本公司預計
於 2022 年第二期臨床試驗完成時，將會談成轉出授權之合約。
——————————
ASLAN004 的MOA 早被18萬人驗証過。
200mg/每2週一針，6人AD 足以。
絕對比FB825 12人強，它還在測生物指標還要做2a 90人臨床。還有IV(靜脈注射) 轉SC(皮下泣射)問題·．
但人家生在合一集團，好命！ 股價超過4倍的折現值。
我們連1/40 都不到。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：ellelin10138869 |
發表時間:2020/7/10 下午 07:18:05
第 2921 篇回應
|
|
今天有打亞獅康官網上的投資人專線詢問幾個問題~
接電話的是一位很有耐心聲音又好聽的先生😁
主要詢問以下內容，
(免責聲明:若有模糊不清或轉達錯誤請見諒，或自行播電話至投資人專線確認！)
Q:台股下櫃最後期限?
A:8/15季報公佈後幾天，看主管機關怎麼決定，最晚在8月底前應該會塵埃落定！
先生有強調，公司帳上尚有現金亦非因破產而撤櫃，純粹因台灣證交所法規~（無奈）
Q:與主管機關是否拿Aslan004未來前景再商討下櫃轉圜餘地?
A:有的！
Q:倘若撤櫃，轉換ADR比例?
A:確定為5:1
先生主動強調以投資朋友為優先轉換ADR對象，內部人放最後~
（公司還是很替投資人著想的喔！）
Q:是否需就原持有公司股票之券商開立複委託帳戶轉換?
A:只要有美國帳戶即可申請
(Firsttrade帳戶亦可！)
大致重點如上！
如有其他問題可以打公司官網上的投資人專線詢問囉~
特別謝謝天命大每天不辭辛勞的分享~ |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：台醣10138776 |
發表時間:2020/7/10 下午 06:23:02
第 2920 篇回應
|
|
天命大
找到了在19頁 ,認同你的論述ASLAN004在2022年二B期臨床試驗完成時假如數據優異談成轉出授權之合約,
將會是ASLN ADR 最高價值
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 下午 04:29:27
第 2919 篇回應
|
|
台醣大，
今年股東會補充资料
ASLAN004 係針對氣喘及多種腫瘤類型的 IL4/IL13 單株抗體，已於 2018 年啟動第
一期臨床試驗，目前正與潛在的合作夥伴洽談後續研發及轉出授權，本公司預計
於 2022 年第二期臨床試驗完成時，將會談成轉出授權之合約。
亞獅與谮在的合作夥伴從2019年底起，一直在洽談後續研發及轉出授權。
2b是今年要向美國申請臨床的主要工作。
所以本人预测，主導未來臨床設計的，大概是谮在合作夥伴。
我們的兩大研發副總皆已離職/退休。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：台醣10138776 |
發表時間:2020/7/10 下午 04:10:09
第 2918 篇回應
|
|
天命大
公司已在設計2b 臨床———公司年報。
是在年報那一頁？
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 下午 03:43:22
第 2917 篇回應
|
|
年底解盲
1.200mg/組，已公布3位 ,4-6週平均降EASI71%
到8週可能平均 EASI 77~78%降幅.
另外三位 8、9 不離10, 同上之數據. 公司手上有無解盲的數據。
所以已在設計2b 臨床———公司年報。
2.400mg/600mg 組，可能用不到. EASI降幅，接近200mg組。(無市場競爭力)
有無解盲，無大關係。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 下午 03:24:13
第 2916 篇回應
|
|
2019/05/31 已授權過一次。
目前已存在共同開發到1b的價值，10億美元的折現值價值。
且因Dupilumab 打開巿場，調高未來銷售高點從50億美元到110億美元。
ASLAN004 水漲船高，從2019/05/31 的30億美元，可提高到50億美元的最高銷售。
(同級最優不是假)
未來ASLAN004 授權金25億美元＋銷售分潤，的合約條件，隨著Dupilumab 每年營收增加而增加。
—————————
亞獅要獨立完成三期臨床，確實不易。默克藥廠需藥恐急，不會留下ASLAN給新加坡。
50x3=150億美元的股票市值，太誘人。
————————-
亞獅被併購目前已成趨勢。
—————————-
目前21e美元或做完2b 25億美元被倂購，皆差不多。
經過一年，增加11億美元得利。
運氣！公司治理！皆佳。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：孤兒藥10140658 |
發表時間:2020/7/10 下午 03:05:56
第 2915 篇回應
|
|
注入強心針的辦法無他,就是趕快恢復收案+利用台灣生技條例延長留在台灣解盲及授權~~~ |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 下午 12:36:54
第 2914 篇回應
|
|
未來的一個半月，真的會出入意外！
光榮下市，不無可能，讓大家追到ADR去。
本質如此！ |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 下午 12:08:08
第 2913 篇回應
|
|
timchan 大。
其實合x的比價效應非常大，不要小看！
資金非常聰明！ |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 11:59:08
第 2912 篇回應
|
|
8月15日前看台股
8月15日後看ADR
Q2財報最後日期。
台股大漲 佔股權13/19 ,必帶動ADR
若被拉上天，私募馬上進來，公司會去和証管會協商。
台灣也不希望少掉一只能授權25e美的生技公司。
所以一切乃有變數。
不要忘了，淡馬錫及默克藥廠的力量。
以上個人猜測。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 11:35:22
第 2911 篇回應
|
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 11:20:01
第 2910 篇回應
|
|
ASLAN004
1.200mg/兩週一針 才是主力(用藥量已是Dupilumab 的60%,足以大量爪分Dupilumab 110億美元的大量市場）
——1b 臨床 200mg 每週一針，已測完AD預後指標的極限值，和Dupilumab 同級。
至於 200mg /四週一針，當備用，
—————————————-
2.400mg (無市場競爭力)
3.600mmg（無市場競爭力
4.建議公司 未來2b 臨床 做一150mg /2週一針，拉大競爭力。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 10:57:50
第 2909 篇回應
|
|
ASLAN004 真的不用等到2022年，才授權／或被併購
如 Dermira ，剛入 𠃊ebrikiumab三期3個月就被併
2019年10月 進入 2個400人,合計800人的三期 中-重度AD臨床
2020年元月 Dermira 11億美元被禮來併購,
只要默克藥廠及淡馬錫兩個董事，喬好，合理價格（接近21e美元），
真的隨時會發生。
亞獅已做完主力 200mg ，6位AD，足已，（M〇A，經三種新藥超過18萬人年驗証過)
合一只做 FB825 12位AD。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 10:42:27
第 2908 篇回應
|
|
合一GDR 近期就會訂價
到年底，剛好做為ASLN ADR 增資的比價基礎。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 10:28:56
第 2907 篇回應
|
|
公司已做完 200mg 6人ASLAN004＋2人對照組。
後三位，只要有二位 ，符合去年12月公布前三位EAS工 的平均降幅 ，估計最後在77~79%.
董事會減少股本增加快速，年底直接到ADR增資，做2b臨床。
默克藥廠等著 ASLAN004 , 淡馬錫要賣最好價。
以上個人猜測
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/10 上午 10:18:19
第 2906 篇回應
|
|
果然8塊就爆兩千2000張大量!
如果尾盤還是鎖漲停鎖死表示主力吃貨 ! 還有可為 但價格也只能維持在ADR約11塊之下 !
如果長黑棒就表示此波漲勢結束 ! 大家可以洗洗睡了
不過如果大家都不賣要等轉換ADR這個價格不管是5塊 還是20塊 都是沒有參考價值不是嗎 ?
會員：timchan51610148760 發表時間:2020/7/9 下午 09:24:50第 2891 篇回應
6497無法高於adr 是因為下市後 如果可以轉adr 價格就是用adr當時價格來算 現在大約11塊 主力怎麼可能拉超過11塊 如果超過直接去買adr就好 所以不要樂觀過度 這一波頂多8-9塊 3000張都是假象 只要一打開 3000張買單一定瞬間消失 然後往跌停灌 不信這幾天就可以來觀察 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：blessyiche10143957 |
發表時間:2020/7/10 上午 10:10:54
第 2905 篇回應
|
|
小弟是十張的奈米戶... 請問大家 還有持續加碼嗎?
感恩 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 09:34:34
第 2904 篇回應
|
|
台灣還有那一家生技公司
在2年多内，新藥2b臨床，
號稱
授權金在15-25億美元+销售分潤
？？？？？
老天给的頭彩，！ |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 06:44:21
第 2903 篇回應
|
|
Dupilumab自行研發到目前為止已投入50億美元。
(合一6/22法說)
股價已反應330億~400億美元。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 06:34:48
第 2902 篇回應
|
|
REGN的Dupilumab
2019年銷售23億美元
2020年估銷售40億美元(合一预测)
2021年估銷售60億美元(合一预测)
最高銷售110億美元(該公司预测)
亞狮2022年授權確實是好時機。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 06:10:32
第 2901 篇回應
|
|
Lebrikizumab----禮來公司
2017/8/8 Dermira向羅氏ROCHE ,購買 Lebrikizumab全球AD開發權,
前金8000萬美元，
2018年再支付5500萬美元。
啟動第一個3期之前支付4000萬美元，
在某些地區取得藥證和首次商業銷售具有里程碑意義時支付2.1億美元，
除間質性肺病以外的適應症的淨銷售額達某些價值最高達到10.25億美元,合計約14億美元,
加銷售分潤<= 10%.
2017年年底開始280人2b AD 臨床姞果
2019年元月公佈2b AD 臨床.(二期主要指標和對照組比 290%~380%)
2019年10月 進入 2個400人,合計800人的三期 中-重度AD臨床
2020年元月 Dermira 11億美元被禮來併購,另須承接Dermira支付上游羅氏ROCHE ,2017年的條件:
在某些地區取得藥證和首次商業銷售具有里程碑意義時支付2.1億美元，
除間質性肺病以外的適應症的淨銷售額達某些價值最高達到10.25億美元,合計約12.35億美元,
加銷售分潤<= 10%.
……………………………………
禮來大藥廠11億美元現金……A
併購Dermira後
仍须支付上游ROCHE未來费用
12.35美元的哩程金+銷售分潤<=10%
以上折现值约18億美元……B
合計A十B约29億美元的折现值 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 05:59:21
第 2900 篇回應
|
|
目前亞獅被併購價值
就是10-21億美元之間。
長投大大
股價與折現值比
1/20
1/40
也就是谮在投資報酬20-40倍。
2022年12月前，
随時可能發生。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 05:48:59
第 2899 篇回應
|
|
假設-2未來世界前五大藥廠2022年與亞獅康交易可能
1.授權合约
B，依30億美元為销售高點。
授權金15億美元+销售分潤
折现淨值=14億美元---亞獅淨得(已扣除支付CSL授權未來费用)
加10億美元CSL之應付上游授權，
=24億美元(本合约的總折現值)
2.被併購
B依30億美元為銷售高點
併購金額14億美元現金。
另外買方须承擔未來支付CSL
7.8億美元的授權金+5-10%的銷售分潤
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 05:41:59
第 2898 篇回應
|
|
假設未來世界前五大藥廠2022年與亞獅康交易可能
1.授權合约
A，依50億美元為销售高點。
授權金25億美元+销售分潤
折现淨值=25億美元---亞獅淨得(已扣除支付CSL授權未來费用)
加15億美元CSL之應付上游授權，
=40億美元(本合约的總折現值)
2.被併購
A依50億美元為銷售高點
併購金額25億美元現金。
另外買方须承擔未來支付CSL
7.8億美元的授權金+5-10%的銷售分潤 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/10 上午 05:15:11
第 2897 篇回應
|
|
资訊不對稱價值
1.台灣投資人，深知亞狮康公司，和CSL共享ASLAN004開發到1b的AD臨床價值，目前折現價10-21億美元。
在台灣其他公司股價可被市場主力拉高4倍。
也就是40-81億美元，若ASLAN004在合x集團手中的可能狀況。
而在美國最终併購價，絕對跑不掉10-21億美元。
2.在美國
2022年做完2b，新授權金額25億美元+銷售分潤。
出現時，
或被併購14-25億美元。時
股價一盤到顶。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/9 下午 10:53:39
第 2896 篇回應
|
|
下市前股價絕對不會高於ADR 如果高於ADR就直接去買美股就可以了 也不用等待台灣亞獅康股票轉換ADR的時間 畢竟台灣亞獅康要下市無法交易 最終還是要依美股ADR的價格為主 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/9 下午 10:01:24
第 2895 篇回應
|
|
台灣亞獅流通13萬張，千張持股以上24人，共約8萬張。
市場上大流通的僅5萬上的可能。
市場主力尚未進埸，要收夠籌碼實屬不易。
去年8月中，財報公布淨值低於5元，列全額交割。股價無量自由落下，ADR亦跟著落下。
若台股下市前大漲，ADR 不漲甚是奇怪！
美股ADR僅發行12,000（千股) ,機構持有25%左右 .
台股大漲，大戶去買ADR，剛好助漲！
長投投資者，研究清楚，就抱到2022 年，極大併購值，
短線就由各位大大去發揮。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/9 下午 09:46:22
第 2894 篇回應
|
|
公司應該去和美國分析師報告。
美股估 5~8美元的基礎(2~3億美元目標價)
是僅依ASLAN004 授權後,2019年5月31日後的進度去預估，
完全沒有計算亞獅康 共同開發10億美元折現利益。
台灣這邊的投資大眾，開始因合一生技FB825 而了解亞獅的共同開發到1b AD價值.已是10億美元~21億美元
短期股價，如台醣大所説，難預測。
下市前若台股大漲超過ADR，
ADR不會跟著漲嗎？???
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/9 下午 09:39:15
第 2893 篇回應
|
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：帥偉10144972 |
發表時間:2020/7/9 下午 09:32:01
第 2892 篇回應
|
|
ADR一定會維持在這？
會不會突然一天大漲30%50%之類的
別預設立場 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/9 下午 09:24:50
第 2891 篇回應
|
|
6497無法高於adr 是因為下市後 如果可以轉adr 價格就是用adr當時價格來算 現在大約11塊 主力怎麼可能拉超過11塊 如果超過直接去買adr就好 所以不要樂觀過度 這一波頂多8-9塊 3000張都是假象 只要一打開 3000張買單一定瞬間消失 然後往跌停灌 不信這幾天就可以來觀察 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/9 下午 09:23:18
第 2890 篇回應
|
|
台灣投資大眾認識了合一生技
FB825＋ON101 ,挑戰各10億美元的高點銷售,
依FB825 簽約金＋銷售分潤，估折現價值為6.66億美元。
ON101 假設同ON101 ,兩藥合計 13.2億美元的折現值。
今日收盤450元，市値1589億台幣（53.8億美元）
53.8/13.2=4 .（股價VS淨現值比4倍）一一一A
亞獅的ASLAN004 依2019/05/31的授權合約估算約10億美元的折現值。
另外CSL同樣有10億美元的折現值，共20億美元，
銷售高點在30億美元。
目前亞獅股票市值約0.5億美元。
0.5/10 =1/20 （股價vs 折現值比 1/20 ）——-B
A/B=4/(1/20)=80倍
合一股價比亞獅股價貴 80倍
———————————————
若亞獅依50億美元銷售高點估。
合一目前股價比亞獅貴 160倍.
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：台醣10138776 |
發表時間:2020/7/9 下午 08:54:45
第 2889 篇回應
|
|
投資是否獲利運氣佔的成份相當高，未來不易預測，股價也是一樣，面對股價我們更應
學習謙卑，尊重市場的趨勢，市場永遠是對的，以何一來說在上漲的過程中不知道有多少人被洗掉而懊惱，亞獅康的股價沒有人可以預測，為什麼台灣的股價不能高於美股ADR？ 股價的漲勢沒有一定的邏輯性，
亞獅康的跌幅相當大，怎麼下來怎麼上去，
有高有低有起伏才是人生的常態。
預測股價失誤的機率相當高與預測地震一樣
以上分享 僅供參考
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/9 下午 08:47:32
第 2888 篇回應
|
|
看了近四天的籌碼，沒有主力大戶。
主力大戶買不到。
—————————
今天盤後 3137張，掛漲停沒買到。
——————————
往後30天的交易，每日漲停，市值僅8億美元左右。
離公司目前21億美元折現價值甚遠，
有資金放到2022年的大大，真的𣎴要放過。
做完2期，25億美元折現值，被併購價值
——50億美元的全球銷售可望。
——-可望2022年授權金25億美元＋銷售分潤。
——————————————————————
剛剛看完合一的法說會，FB825及ON101 皆要挑戰10億美元的高點銷售。合計20億美元。折現值約13.3億美元
我們的ASLAN004 ,未來是要挑戰 50億美元，當然我們只能做到2b臨床。三期及銷售由世界級大藥廠來做。
（我們的大股東默克藥廠一一集團是第二大）
——————————-
2020年，6月22日合一缐上法説，有很AD相關、市場、REGN的信訊，值得詳讀。
要長投的大大，要深入研究，才能抱的住。
youtu.be/4QdeXAVIlpc
ASLAN004 VS FB825＋ON101 折現值
21e美元 vs 13,3e美元
——————————————————-
亞獅股價變數多。
各自操作。長短皆自由。
|
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：timchan51610148760 |
發表時間:2020/7/9 下午 08:10:37
第 2887 篇回應
|
|
再怎麼漲 就是adr以下的參考價 主力不會高於11塊以上的行情去買亞獅康 大約8 9塊就會形成暴量長黑 這一波只是短線操作罷了 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/9 下午 02:02:25
第 2886 篇回應
|
|
可惜的是
在美國 25e美元的折現值，一般真的只會給予25e美元的股價。
𣎴像台灣的集團 折現值拉高3.5倍。
小心 合xGDR 一定完價，國際行情可能波動會很大。
—————————-
ASLAN004 AD 臨床 時程上領先 FB825 一年。
未來看亞獅表演。 |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/9 下午 01:36:07
第 2885 篇回應
|
|
現值21e美元，
理性長投者，應深入研究，最多放到2022年，25e美元
百年難得投報率。
超過50倍。
合一，4月15日 漲到目前也不過14.5倍。
世間難得 遇一回，那裡找？ |
|
|
|
回應本話題
回討論區1頁 |
| 會員：天命10141925 |
發表時間:2020/7/9 下午 01:26:43
第 2884 篇回應
|
|
亞獅康 是ASLAN004和CSL 的共同開發者，
2019年5月的折現價值已有10e美元
台灣及美國ADR尚未反應。
台灣剛好有合一 FB825來 顕示ASLAN004價值。
未來若台灣大漲30天後拉ADR，也不無可能，
台灣佔13/19 ,
美國佔6/19
在必富網協助交易的未上市股票，股價最高200元，釆鈺科技
www.berich.com.tw/DP/Cmpinfo/cmpinfo_price.asp?cmpname=%AA%F6%E0%B1%AC%EC%A7%DE
|
|
|
|
回討論區1頁 |
|
<< 3701 ~ 3800 則回覆 >> |
